山东戏班，由马艳桃（马艳桃 饰）(😘)领导，迁(🔱)徙至上海以寻求谋生机会。然而，他们却(què )遭(zāo )受到上海黑帮邵八的压迫。这导致大师(🖲)兄马永贞（白彪 饰）和师弟石秀峰（黎汉(🛹)持 饰(🚥)）、马(🛺)天柱（伍卫国(guó ) 饰）分别离散。马天(🕕)柱投身另一黑帮，与谭四的妹妹谭(tán )英（李燕(yàn )燕 饰）相恋。邵八(bā )(🌊)要求马永贞杀谭四，而马天柱设法化解了马永贞和谭四之间的误会。然而，谭四最(zuì )终(zhōng )死于邵八的阴谋算计。马永贞除去邵八后，被谭四的(de )手下拥立为帮主，但面临着腐败的警察厅试(shì )图栽赃陷害的威胁。这时，石秀峰以政府高级专员身份出现，为(wéi )他解围。
　　然而，石秀峰在(🔙)官场中深陷，为(💣)了谋取财富而吞并帮会产业，不慎(🎦)误杀了谭英，导致马永贞和马(❓)天(📬)柱被迫逃亡。最终，他们(❄)两人不幸身亡。师妹阿兰为了为二人复仇，杀死了石秀峰。最后，阿兰回到山东，重新(👆)组织戏班(🗒)，开始新的(de )生活。